Професійний підхід до інвестицій і біржової торгівлі. Незалежний аналітик. Вірить технічному аналізу більше, ніж новинам. Редактор "SellBuy" ⚡ Аналітика акцій компаній. > Salesforce #CRM – хмарна платформа для управління бізнес-процесами в сфері продажів, клієнтського сервісу, цифрового маркетингу. 🎯 Цільова ціна – $ 270, потенціал зростання +26%
✅ Основні тези до покупки:
• Salesforce була названа інноваційним партнером підрозділу Disney #DIS StudioLAB з креативних технологій. В рамках угоди Disney буде використовувати платформу Salesforce Customer 360 для розробки цифрових робочих процесів Disney Studios, розробки мобільних технологій для підтримки зв’язку між персоналом, а також для того, щоб стежити за продуктивністю.
• За оцінками керівництва, до 2025 року цільовий ринок компанії досягне $ 175 млрд. Як лідер в індустрії CRM з часткою ринку майже 20%, Salesforce має перевагуперед такими конкурентами, як Oracle і SAP.
• Salesforce Einstein – система штучного інтелекту, яка автоматизує певні завдання і дає прогнозні рекомендації. Дослідницька компанія Gartner визнала Salesforce провідним постачальником рішень для автоматизації продажів. Це важливо, тому що за оцінками Міжнародної IDC до 2024 року витрати на ІІ досягнуть $ 110 млрд, що в 2 рази більше, ніж у 2020 році.
• Компанія є одним з найбільших в світі венчурних інвесторів і придбала вже 64 активи. У грудні 2020 року Salesforce оголосила про намір придбати Slack за $ 27.7 млрд, який спеціалізується на комунікаціях. На думку аналітиків, угода, як очікується, буде завершена в II кварталі 2022 фінансового року, повинна підвищити ефективність продажів Salesforce в порівнянні з Microsoft #MSFT. Угода є однією з найбільших в історії технологічного сектору в світі.
Ризики:
• Для Salesforce може стати все складніше демонструвати середньорічні темпи зростання в 20%.
• Щоб акції дійсно виросли, компанії доведеться підвищити маржу. Однак, під час конференц-дзвінка за результатами IV кварталу 2021 фінансового року фінансовий директор Емі Уівер встановила низьку планку для операційної рентабельності (non-GAAP) на 2022 фінансовий рік на рівні 17.7% і допустила, що показник може залишитися незмінним у порівнянні з аналогічним періодом минулого року.
💎 Компанія впала більш ніж на 20% від історичного максимуму початку вересня 2020 року. Ми вважаємо, що особлива волатильність акцій може спостерігатися після публікації звітності 27 травня 2021 року.
*З огляду на низьке боргове навантаження, привабливі поглинання, а також перспективи зростання – представляється приваблива точка для входу та інвестування.